Empresa de Blindaje y Alquiler de Vehículos Blindados
Operación.
Descripción de la operación y propuesta.
La empresa está valorada en USD 7'866.143 correspondiente a la venta de vehículos, blindaje de vehículos y alquiler de vehículos blindados. La compañía pone a disposición como colaterales los activos fijos netos de COP 4.083’252.871 registrados en el balance del año 2019.
El requerimiento no tiene como propósito la reinversión en la empresa solo una venta parcial o total de la misma. - Opción 1: La estructura del requerimiento se basa en la venta del 40% de la compañía por USD 3’146.457
- Opción 2: Venta del 100 % de la participación accionaria por un valor correspondiente de USD 7’866.143
Descripción de la Compañía
Actividad de la Compañía
La compañía es una empresa líder en el mercado de alquiler de vehículos blindados y blindaje de vehículos, contando con blindadora propia y con altos estándares de calidad en sus procesos.
Líneas de Negocio y/o Productos
Para la elaboración de la valoración de la empresa se evaluó las diferentes fuentes de ingresos de la empresa entre ellas el alquiler y blindaje de vehículos, no obstante, los activos con los que opera la compañía fueron un factor adicional pues allí se radica un porcentaje importante de la valoración.
Clientes
Actualmente, la empresa incursiona principalmente en el mercado de alquiler de vehículos blindados, sus clientes más importantes se encuentran en el sector público, sin embargo, se está incursionando en el mercado de clientes privados, con el fin de dar una mayor diversificación a la línea de ingresos. Por otro lado, encontramos que la línea de blindaje de vehículos, hay una variedad importante de clientes en este segmento, siendo la empresa a nivel nacional uno de los líderes del mercado, tanto de blindaje como en alquiler de vehículos.
Mercado y Competencia
Se estima que la demanda en el segmento de vigilancia y seguridad privada en Colombia, siga aumentando mientras los índices y la percepción de inseguridad se sigan elevando tanto en el país como en las ciudades capitales, esto es importante pues desde el año 2011 el mercado ha tenido crecimientos de hasta el 22% en sus ingresos. Para el año 2019, este mercado obtuvo ingresos por alrededor de COP$11,5 Billones. Mientras que en el segmento de alquiler de vehículos blindados y blindaje de vehículos el crecimiento ha sido del 10% anual aproximadamente y para cierre del año 2019 sus ingresos ascendieron hasta los COP$419MMM. Estas dos industrias, enfrentan una alta concentración en la participación de mercado, sin embargo, la empresa está entre los líderes de dichas industrias.
Accionistas
La compañía está compuesta por el núcleo familiar del fundador de la empresa con un 100% de la participación accionaria.
Principales Características Financieras
Ingresos
Los ingresos sólo están contemplados se produzcan por el alquiler de su flota y equipo de transporte a clientes establecidos, así como también el blindaje de diferentes niveles, con sólo estas variables se proyecta que los ingresos anuales superen a partir del décimo año COP$4,8MMM con una media en la proyección de COP$4,9MMM derivados de las actividades principales de la empresa.
Margen EBITDA
El margen EBITDA esperado de la compañía se prevé sea de media del 41,20% previo al proceso de valoración la empresa registró durante el 2019 un EBITDA 38,91%, mientras que el margen neto proyectado es en promedio del 28,89%, junto con un ROE del 19,51%